PHO - Edison øker kursmål. Rapid acceleration in the US market


Til Riskoker, SomSa, Bravi m.fl : "Photocure should have enough capital to meet its needs, as we expect profitability in 2019."
Redigert 11.04.2019 kl 11:54 Du må logge inn for å svare
Computum
11.04.2019 kl 11:29 3880

Noen som kjøpte på den nye analysen igår? Eller var det Marshall som lettet seg?

Vanskelig å si, men den er publisert for allmennheten idag 11.april hvertfall

Kanskje vi nå kan slippe alt maset om emisjon ?

Redigert 11.04.2019 kl 11:40 Du må logge inn for å svare
Computum
11.04.2019 kl 11:50 3792

Har det vært mast om emisjon?
thepower
11.04.2019 kl 11:52 3777

Very good Scoopfinder. Have I ever mentioned emission?

Let's hope Edison are not correct about everything though. They have a target price of 57kr. That's only about 1900kr less than your target price.

I take it you missed the English class at school the day they explained the meaning of the word "should"?
Redigert 11.04.2019 kl 11:55 Du må logge inn for å svare

Bare av Riskoker, SomSa og Bravi

Sorry Thepower. Fjernet deg fra lista. Rett skal være rett.
Ingen kan garantere noe, Thepower. ("should")
Neste eple kan falle oppover

Hvis du fulgte med i matteklassene vet du at man må gjennom 57 på veien til 1900
Redigert 11.04.2019 kl 11:59 Du må logge inn for å svare

Og deep Diver og mange andre avsporede

Her er flere avsporede, men synes ikke de er verdt å bruke tiden på.
Akkurat som med alt annet i samfunnet og arbeidslivet.

95% av arbeidstakerne gjør en prima jobb, men lederne bruker 70% av tiden sin på de 5% som ikke gjør jobben sin tilfredsstillende, helt feil bruk av tid.
Kvitte seg med de 5% og bruke tiden på de som faktisk leverer er oppskriften.
olemt
11.04.2019 kl 12:03 3708

Hvorfor skriver du ikke på norsk? Det er vel ikke noen med engelsk morsmål som kaller share issue for emission? Emission på engelsk brukes om for eksempel utslipp.
focuss
11.04.2019 kl 12:04 3701

thepower
Det er ingen sammenheng mellom Edison`s kortsiktige targetprice og mitt regneksempel på kurs ved 20% markedsandel i USA. Dette til orientering, men det er bare trist at investorer som deg trenger å bli forklart slikt. Men det er vel slik du er thepower. Ikke mist en eneste anledning til å forsøke å sette noen i et dårlig lys.

Forøvrig kan jeg legge til at regneeksemplet som gir kurs 1900, ikke inkluderer Europa, Ikke Norden, Ikke Canada og ikke Australia. Det inkluderer heller ikke Visonac og heller ikke Cervira. Og det inkluderer ikke terapeutisk effekt. Hvis du leser analysen til Edison så vil du oppdage at i Cervira så brukes Cysview terapeutisk, ikke for diagnose.

Thepower er norsk, men han skriver på engelsk slik at vi ikke skal tro han er SomSa
thepower
11.04.2019 kl 12:08 3661

This is taken from the Edison analysis.

We model Hexvix/Cysview revenues to Photocure of NOK383m (~$45m) in 2024. We consider this to be very reasonable as there are over 2.8m procedures (which includes both surgical cystoscopies and surveillance cystoscopies) in the addressable market in the US and EU, which adds up to a potential market size of around $3bn (we assume approximately $1,000 per procedure).

By my calculations Edison believe PHO willnhave a 1.5% share of the US and EU markets combined by 2024.

That's not very much. Are we only using the parts of the analysis that suit our purposes and ignoring the rest of it?

Please explain Focuss or Scoopfinder. Are these guys at Edison total idiots? What is going on here? Please help.

Redigert 11.04.2019 kl 12:14 Du må logge inn for å svare
focuss
11.04.2019 kl 12:21 3615

Når de skriver very reasonable så mener de at de tar ikke så hardt i. I det eneste markedet de har kommet i gang i USA er de allerede oppe i en markedsandel på 6,7%. Mer modne markeder Danmark 70% og Tyskland 30%. Og thepower, dette blir ikke siste gang du vil se en oppdatering fra Edison. Denne oppdateringen var en oppjustering på 27%. Ved neste oppdatering så får vi tro vi har noe surveillance data med oss og da tror jeg vegen opp til 100 fra Edison blir kort.

thepower, må si jeg undres. Du som mener du har så mye erfaring. Hvorfor må du da stadig forklares slike selvfølgeligheter?

Jeg så det nettopp. "peak sales" i 2024 og revenue på 383mill (45 mill$) må være helt på jordet.
Dan snakker om 20-30%, ikke 1,5-1,6%
thepower
11.04.2019 kl 12:26 3595

This is one of the problems with investing in PHO..one "Expert Analyst" thinks at peak sales the revenue will be USD 45 mill worldwide whilst people on here think it will usd 300 mill or more. Schneider also thinks 300 mill usd

What are Edison missing or what is everybody else missing?
thepower
11.04.2019 kl 12:29 3584

Focuss can you please explain it to Scoopfinder? Edison "tok ikke så hardt i"


Godt spm thepower. What are they missing ?

1 - Vi må tenke litt sjæl. Vil pasienter bruke beste behandling eller noe dårligere ?
2 - Hva er andelen i Europa
3 - Selskaper som Edison lever av å analysere markedet. De er horer. De gir ikke bort hele stasen gratis etter 5 minutter. De skal ha noe å servere om 10 år også.
4 - Analyseselskaper er bare vanlige folk. de vet ikke mer enn oss. De bare tar penger for det. Horer / scam
focuss
11.04.2019 kl 12:42 3517

thepower
Det er imidlertid fint at Edison nå definerer størrelsen på markedet til Photocure på 3mrd usd eller 25,8 milliarder kroner. Dette er første gang jeg har sett andre enn oss på forumet i det hele tatt har nevnt størrelsen på markedet til Cysview, Og mens jeg har operert med 15 milliarder så slenger Edison på 10,8 milliarder til da de inkluderer Europa.
focuss
11.04.2019 kl 12:46 3491

Det viktige for ett analyseselskap er om de skal komme med med kjøp,selg eller hold anbefaling. Her er det ikke nødvendig å strekke seg det minste for å anbefale kjøp. Det kan de gjøre med hode under armen og armen i bind.

Hvis børsfolka hadde trodd at PHO hadde 20% markedsandel i 2024 ville kursen ha startet spurten mot 1900 allerede.
PHO er priset som om de når 1,5% i 2024.
Så er det opp til oss om vi tror det eller ikke.
Jeg tror på langt mer enn 1,5% som ikke akkurat kan kalles "Standard of Care"

Meglerhus som Edison lever av at folk kjøper og selger (kurtasje).
Hvis de hadde gått ut med et kursmål på 1900 i 2024 ville det vært vanskelig å lure folk til å selge.

SomSa
11.04.2019 kl 12:59 3418


Edison er betalingstjeneste og PHO betaler for denne analysen, husk at Edison kom med en kjøpsanbefaling og kursmål 27 til Targovax og det kom flere positive nyheter. Aksjen steg og etter kort tid ble gjennomført en emisjon på 7 kroner. Targovax og PHO bør slutte å bruke Edison.

Og ikke minst DNB har et kursmål 110 til Nano, og det betyr ikke at selskapet ikke skal gjennomfør flere emisjoner.

Her sier Edison mange fantastiske ting om Targovax med kursmål 27,7 like før emisjonen:

12 March 2019
Cash reaches into 2020, while our valuation is marginally higher at NOK1.46bn or NOK27.7/share.
https://www.edisongroup.com/publication/cohort-2-starts-in-oncos-102-melanoma-trial/23621/
Redigert 11.04.2019 kl 13:05 Du må logge inn for å svare
Haltopen
11.04.2019 kl 13:13 3365

Our estimate for peak sales is now NOK383m versus NOK295m previously. This may still be conservative as there is currently no indication that any company is making preparations to start the clinical and regulatory work in order to prepare filings for a generic alternative.
JT
11.04.2019 kl 13:20 3344

At Targovax gjennomfører en dårlig emisjon som raserer kursen har vel ingenting med Edison å gjøre....
Og, uten sammenlikning, ingenting med PHO heller

SomSa,
Synes snart du skal slutte med dine dommedagsprofetier.'
Selg dine PHO aksjer og kom deg videre, kankje det kan være fornuftig å bruke dem på TRVX.

Er så møkkalei at folk kan være så useriøse.
SomSa
11.04.2019 kl 13:29 3312


Jeg sier at Photocure betaler Edison for skrive analyse om Photocure. Ellers ha fyren skrevet mye rart og det stemmer ikke hva vi håper og tror på.

"Our 2019 estimates still represent 32% growth over the NOK181.5m reported in 2018."
Computum
11.04.2019 kl 13:31 3309

"Er så møkkalei"
Her er ingen leseplikt, Andy. Så du behøver ikke være møkkalei :-)

SomSa ble pisse-sur etter Q4, og enda surere når den relativt store beholdningen hans i Targowax har krympet rundt 50% på kort tid.
focuss
11.04.2019 kl 13:38 3276

Somsa

Du forutså ikke emisjon i TRVX Hvorfor var det så vanskelig? Var det ikke tvert i mot helt opplagt? For meg var det det så jeg tok signalene og solgte.
Men du er bekymret for emisjon i PHO!!!! Hallo.

OK,
Ja, men det er ingen unnskyldning for å oppføre seg slik for det.
Det var hans eget valg å sette penger i TRVX og det har ingenting med PHO å gjøre.
Overhørte selv Q&A som TRVX avholdt og da hadde jeg også blitt skremt, CEO og CFO var tilsynelatende på en annen planet, totalt uengasjerte.

Litt artig at denne farsotten fikk seg enda en på nesen så mye som han plager andre forumdeltakere.
Tåler han en nedtur til 4 i Targo?
SomSa
11.04.2019 kl 13:54 3189


Jeg kjøper aksjer for å tjene penger, jeg kan velge å tolke alt positiv eller tvilende. Alle dritter i mine sparepenger og investeringer og jeg velger å tolke alt tvilende. Hvorfor blir du sint når jeg sier at Edison er en betalingstjeneste og etter det som skjedde i TRVX tror jeg ikke på dem. Jeg har TRVX aksjer og skriver mye dritt om selskapet og ledelsen. Hva er galt med dette? Jeg er ikke enig med alt de gjør. Takk for forslaget men jeg vil selge mine PHO aksjer og øke i TRVX. Risikoen i PHO er minimalt i forhold til TRVX.

-------------
Edison fyren tror at PHO skal øke omsettingen med 58,5 millioner i 2019 i forhold til 2018 og ca. 54,4 millioner i 2020 i forhold til 2019 (redusert vekst). Dette er bare rett og slett tull pga den tiden tar å selge og bruke et skop. Dere må gi fanden i hans analyse, fyren burde høre på Podcat og hva Daniel sa før han skrev dette tulle. Eller er dette sannheten? Dette gjør aksjer spennende, folk har ulike meninger og man prøver å l treffe riktig.


Redigert 11.04.2019 kl 13:55 Du må logge inn for å svare

SomSa,
Til din info ble du blokkert etter at jeg fulgte rådet fra Comp.
Så vi slipper å skrive mer til hverandre framover.
Computum
11.04.2019 kl 14:56 3084

"etter at jeg fulgte rådet fra Comp."

Jeg sa ingenting om blokkering. Jeg sa bare at det ikke var leseplikt. Jeg leser ikke alt som står i avisa heller. Men jeg ville selvfølgelig ikke hatt en avis som var sladdet. Vi kan ikke alle gå i takt. Og den som tar skylapper på og bare vil høre på de som sier det han liker, vil ikke bli klokere. SomSa sier mye meningsfullt, selvom man ikke behøver å være enig med han. Personlig synes jeg det er verre med folk som bare sitter å gjentar og gjentar det som taler til fordel for egen investering, men reagerer med irritasjon og sinne når de møter motforestillinger. Det må skyldes usikkerhet, tenker jeg.
focuss
11.04.2019 kl 15:07 3066

Computum
Alternative synspunkter er til å bli klokere av. Det virker ikke på meg som at Somsa er ute etter å bli klokere, men hvis han er det så er hans oppside stor.
Redigert 11.04.2019 kl 15:08 Du må logge inn for å svare

https://www.hegnar.no/Nyheter/Boers-finans/2019/04/Photocure-betaler-for-analyse-analytiker-sier-kjoep

Samme som TRVX og Thinfilm har gjort, betalt Edison for analyse, THIN har kjøpt analyser derfra siden kursen sto rundt 7,00.- om jeg husker rett, kursmålet var borti 20,00.- Analysen kom gjerne rett før emisjon, samme som i TRVX

Nå skal en vite at Edison uten unntak har kommet med oppdatert analyse av PHO ca. 14dg etter kvartalspresentasjonene, denne gangen kom den noen uker senere.
Og det er ikke et kursmål i prosent som kan sammenlignes med TRVX og THIN.
I tilleg har PHO et produkt som genererer inntekter hver time og PHO har 107 mill i Cash, så det er ikke sammenlignbart.
Så kan en gjerne si at Edison rapportene for TRVX og Thin gjør at en ikke kan ta denne heller for seriøst.
SomSa
11.04.2019 kl 16:14 2888



SomSa sa det samme som Hegnar.no sier. SomSa fikk ufortjent mye kjeft. Skjerp dere.

focuss
11.04.2019 kl 16:43 2835

Somsa
Det er da ikke ukjent for oss at Edison tar seg betalt for analysene sine, det er slik det er og har vært diskutert her tidligere. At Pho gjør dette er en service til aksjonærene da det jo ikke er noen andre som analyserer selskapet. Meglerhusene har jo ikke noe å tjene på emisjoner etc i PHO, i motsetning til TRVX. Edisons tidligere kurs mål på 45 ble jo raskt nådd og det har jeg tro at det nye på 57 også gjør. At Edison tar seg betalt for arbeidet skulle bare mangle. Deres analyse av PHO er forøvrig svært så konservativ og det sier de vel forsåvidt selv også.

Vi kunne jo alltids bestilt en analyse fra Simply Wall Street med kursmål 330.
Redigert 11.04.2019 kl 16:46 Du må logge inn for å svare
thepower
11.04.2019 kl 16:55 2801

Focuss you dont need to pay Simply Wall Street anything for an analysis. They do hundreds a day and span my mailbox with them every week.

Who trusts an analyst anyway? Edison think peak sales in 2024 will be 45 mill USD. If they are correct there will be some massively disappointed shareholders on this forum
Redigert 11.04.2019 kl 16:56 Du må logge inn for å svare

Betaler i dyre dommerfor for markedføring for noe som skal være så fantastisk på tross av at teknologien er kjent og har vært det lenge ...,

Betaler for en stor salgsorganisasjon for noe som er så fantastisk uten at salget tar av ...

Har over tid fått utplassert en del scope, men bruken uteblir ...

Fortsetter med det ene røde kvartalet etter det andre ...

Må kjøpe analyse for at ingen analytikere har interesse av å følge caset...

En analyse som er kjøpt og betalt vil aldri ha den samme verdien som en analyse laget av en uavhengig analytiker

Man kan jo spørre seg - hva blir det neste ...?...

Mitt bet er at kursen snart og igjen er nede på 30-tallet fordi både q1 og q2 blir røde på tross av gjentagende store ord om mulig penetrering av betydelige markedsandeler i et enormt marked som dessverre frem til i dag er uteblitt ...
Redigert 11.04.2019 kl 17:05 Du må logge inn for å svare
focuss
11.04.2019 kl 17:10 2762

Rischioso
Alle disse bekymringene du har bør du ikke ta så tungt. Du har jo ikke aksjer. Så kan du trøste deg med at jeg som har aksjer bekymrer det ikke ett dugg.
focuss
11.04.2019 kl 17:21 2729

Thepower
Edison har bare en mulighet for å regne seg frem til et hensiktsmessig kursmål. Det er å legge til grunn et svært beskjedent peak sale. Virker ikke seriøst å legge til grunn SoC og kursmål 10000.Det må jo du være enig i.

Risch eller kokeren som kjøpte PHO aksjer på 42,XX og solgte på tap fordi han ikke kunne vente til igår eller idag hvor han kunne fått 47 for dem.
Ja, det er investoren sin.

Tror han er guds gave til HO sine lesere.

Faktumet er jo at det kun er jeg som vet nøyaktig når jeg kjøper og selger og at alle andre kun spekulerer fordi de ikke vet på lik linje med spekuleringen av utviklingen i caset hvor man også her velger å se bort i fra fakta ... :)

Og snart skal nok risch gjøre oss tjenesten og telle ned til Q1, som forøvrig er om knappe 33 dager. Rød bunnlinje, 30tallet og av samme grunn osv. Skal ikke se bort ifra at det vil komme en konkurrent som driver med prostatakreft også.

Et normalt utstyrt menneske med et minimum av dømmekraft ville ha vært multimillionær i mange år etter alt arbeid vedkommende har lagt ned på børs, men dette viser vel at de hyperaktive som gjør seg selv utrolig upopulære på HO ikke er i besittelse av de nødvendige kvaliteter for å tjene minst et ti-talls mill på børs hver eneste år til tross for flere 10-år i gamet.
Tvert i mot så tror jeg vedkommende har gjort det så dårlig at den lille kapitalen som er igjen er for lite til å tjene de store pengene.
Toget har gått for den mest hyperaktive på HO.


Så var det det med personifiseringen da ...

Trodde dere populære som tjener mest var ute etter å diskutere caset - men den gang ei ...:)